投基Z世代，Z哥最實在。
今天，電力賽道出現劇烈震盪，而且動靜很大。電力設備股的龍頭，國電南瑞一度砸跌停，最後又收回了幾個點。到底發生了什麼？
前段時間，電力賽道一直是Z哥重點關注的板塊。其中很多個股都表現很好，比如國電南瑞，吉電股份、上海電力、華能國際、中國電力等，好多個股都新高不斷。
結果今天下午開盤後，突然就「崩了」，事出反常必有妖，原來又是傳聞在作祟。但國電南瑞有關人士回應媒體稱，「公司現在經營情況都是正常的，目前國網投資還是按照國家整體戰略在推進相關的電網建設的」。
另外，中信建投分析師公開表示：
1.根據我們的了解(歷史上我們對宏觀政策方向預測的准確率為100%)， 分布式光伏發展整體思路，發展方式，整體節奏，政策文件導向和此前沒有任何邊際變化，「不搞分布式光伏，整縣推進」判斷為謠言可能性大。國家對新能源的發展信心堅定，過程中要做好競爭不壟斷，工作不暫停，近期對於停止分布式光伏備案行為持續進行糾偏。
2.我們預計，幾年分布式光伏總體體量在25GW左右，其中戶用17GW-18GW，分布式工商業8GW左右，明年大機率是50%-100%增長空間
3.電網投資我們之前一直強調，淡化總量重視結構，整體十四五國家電網投資在2.3萬億-2.5萬億左右，綜合增速10%-15%，配電網、數位化轉型、直流輸電是結構性重點，維持觀點不改變，由分布式推出電網投資變化也是無稽之談。
上述中信建投分析師還抱怨：「造謠一張嘴，辟謠跑斷腿」。
以上，就是今天電力板塊出現劇烈震盪的大致經過。關於今天引發震動的消息，到底是謠言，還是確有其事，現在暫時還不好說。
但是Z哥覺得， 自從我們重點關注電力之後，這個板塊的表現可謂是順風順水，不論是短期資金，還是中長線布局的機構，都是一路在賺錢。這個題材，要想走得更遠，中間勢必會經過一些波動，讓短線獲利的先出來，這樣才能讓更多中長線的機構好布局。看到電力龍頭股調整，現在最高興的，可能就是即將成立的電力ETF了，剛好給這只產品提供了不錯的建倉機會。
截至上周五，這五隻基金的組合中，農銀工業4.0、廣發多因子和匯豐晉信智造先鋒表現還算不錯，但上投摩根中國優勢和華夏能源革新相對就要弱一些。
明天開始，Z哥將陸續分享下一階段實盤組合的基金了。上述5隻基金，將只保留其中一隻，也就是匯豐晉信智造先鋒，其他四隻都將換掉。其實，個人覺得，趙詣的農銀工業4.0，不論是基金經理還是產品，都還是值得信賴的，但是該產品的布局，還是傾向於新能源，而Z哥雖然也長期看好新能源，但還是想在明年的布局中更加均衡一些。
廣發多因子倒是在選股上比較均衡，但無奈該產品規模已經接近150億，規模顯得大了些。而鄭澤鴻的華夏能源革新，過去一兩年表現很出色，但今年以來，該產品收益只有38%，表現明顯落後於其他新能源基金。Z哥覺得，除了規模較大（233億）拖累了業績是一個重要因素外，鄭澤鴻今年發行了兩只新產品，「一拖多」可能對鄭經理也是一個新的挑戰，壓力所在吧。
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至於Z哥准備保留的，就是陸彬管理的匯豐晉信智造先鋒。陸彬是2020年的股基冠軍，今年，他管理的匯豐晉信智造先鋒依然是匯豐晉信旗下表現最優秀的產品。陸彬在中游製造業有超過7年的研究功底，既對新能源等高成長性行業有深刻理解，同時深耕化工等周期類行業，並且能力圈不斷擴大。陸彬的投資偏左側，善於發現不同於市場共識的機會。
盡管這只產品也是配置了不少新能源產業鏈的公司，但規模只有23億。另外，不僅僅是新能源，環保和軍工行業也是陸彬重點配置的板塊。陸彬在三季報中表示，他將在四季度降低對周期性行業的配置，增加高端製造、環保行業的配置。從這一點來看，陸彬的操作還是相對比較靈活，有助於產品控制好回撤。數據顯示，匯豐晉信智造先鋒近1年的最大回撤比例只有14.33%，這個回撤是很低的。
接下來幾天，Z哥將陸續介紹其他幾只即將進入「Z哥實盤組合」的產品。
最後，Z哥繼續給大家分享一下，”基金小每”的入口：
“基金小每”是一個全新的投資工具，Z哥也要慢慢熟悉一下它的功能，願今後能為我們的基金投資提供幫助。如果大家有何疑問，也可以在”基金小每”中提出來，我們一起討論。
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每經記者 曾子建 每經編輯 葉峰
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